通用電氣市值蒸發(fā)631億 被控財務欺詐是怎么回事?
圖片來源:www.GEfraud.com
舉報人:欺詐規(guī)模比安然丑聞和世通事件加起來還大
CNBC報道中稱,此次調(diào)查GE涉嫌欺詐問題的馬科波洛斯團隊成員包括了資深法務會計人士約翰·麥克弗森(John McPherson),即從事保險行業(yè)的MMS Advisors的聯(lián)合創(chuàng)始人。該報告稱,“GE數(shù)十年來一直在進行會計欺詐,只提供其業(yè)務部門最高的營收和利潤,而忽略了銷售、研發(fā)及行政開支等費用。”
以下是一些馬科波洛斯針對GE報告的關鍵點:
這是我的團隊在過去九年中針對保險欺詐案件的第九份報告,GE的欺詐規(guī)模也是最大的,甚至超過了安然丑聞和世通事件的總和。事實上,GE 380億美元的會計欺詐相當于GE市值的40%以上。
GE使用了許多與安然相同的會計技巧,我們甚至可以將這起欺詐稱為“Genron Case(General和Enron的合寫)”。
GE每隔2年~4年就會改變其報告格式,從而防止分析師能夠跨時間范圍進行比較!換句話說,GE不遺余力地讓外界分析其業(yè)務部門的業(yè)績變得不可能。
為什么一家公司會這么做?我們只能想到兩個原因,首先是隱瞞會計舞弊,其次是因為GE的會計人員太不稱職,沒有能力保留適當?shù)馁~簿和記錄。我不確定哪個原因更糟糕,但這其中任何一個原因都是GE走向破產(chǎn)的道路。
CNBC的報道中稱,GE目前已經(jīng)在接受美國司法部和美國證券交易委員會(SEC)的調(diào)查,原因可能是其涉嫌的會計操作,這其中包括了公司在2018年第三季度與其電力業(yè)務收購有關的220億美元的費用!睹咳战(jīng)濟新聞》記者還注意到,GE這家苦苦掙扎的工業(yè)集團在去年曾突然撤換了上任僅一年的前CEO兼董事長約翰·弗蘭納里(John Flannery)。
在業(yè)內(nèi),長期護理政策通常需要向被保人支付臨終費用,如療養(yǎng)院或輔助被保人生活的費用,這同時也是保險業(yè)內(nèi)最昂貴和最不可預測的部分之一,尤其是隨著美國人的平均壽命上升時。去年1月,GE報告了基于長期護理業(yè)務的負債達62億美元,這塊業(yè)務由GE的金融部門GE Capital運營。為了彌補成本,GE Capital表示需要預留150億美元,以防范潛在虧損,并在“可預見的未來”停止向母公司支付股息。
這些費用已導致投資者提起訴訟,并導致SEC展開調(diào)查,GE表示正在配合該委員會的工作。馬科波洛斯稱,他已經(jīng)將報告交給了證券監(jiān)管機構,但他發(fā)現(xiàn)的一些信息只提供給了執(zhí)法部門,并未在上述公開報告中。
最近,GE還公布了好于預期的第二季度收益,并對其工業(yè)現(xiàn)金流做出了樂觀的展望,但報告期內(nèi)收入同比下降了25%。GE還宣布,自2008年以來一直在公司工作的長期高管杰米·米勒(Jamie Miller,于2017年被弗蘭納里任命為CFO)即將辭職。同時,GE還表示,其電力部門顯示出“企穩(wěn)跡象”,但該部門的訂單仍然疲軟,已預訂的訂單價值49億美元,較上年同期下降22%。